1樓：匿名使用者
股指**套期保值是指以滬深300**指數為標的的**合約的套期保值行為。主要操作方法與商品**套期保值相同。即在**現貨與**兩個市場進行反向操作。
股指**套保基本原理
由於**指數**與**指數受到相同或者相近因素的影響，**變動具有趨同性。並且隨著股指**交割日的臨近，兩者必將趨於一致。因此，理想的套期保值理論認為，只須在**市場和股指**上建立價值相等，方向相反的頭寸，待合約到期日來臨時，不管****如何變動，投資者都能很好地規避系統風險。
股指**套期保值分類
按照操作方法不同，股指**套保可分為多頭套期保值和空頭套期保值。
多頭套期保值：多指持有現金或即將將持有現金的投資者，預計****，為了控制交易成本而先**股指**，鎖定將來購入**的**水平。在未來有現金投入**時，再將**頭寸平倉交易。
空頭套期保值：是指已經持有**或者即將將持有**的投資者，******，為了防止**組合**風險，在**市場上賣出股指**的交易行為。
按照目標不同：股指**套保可分為積極套期保值和消極套期保值。
積極套期保值：通常是以收益最大化為目標，通過對**未來走勢預期，有選擇地通過股指**套期保值來規避市場系統性風險。在系統性風險來臨時，投資者採取積極的套期保值措施來規避**組合系統風險；當系統風險釋放後，在**市場上將**頭寸平倉交易，不進行對應反向現貨交易。
消極套期保值：目標是風險最小化，主要是在**市場和現貨市場進行數量相等、方向相反的操作。這種交易者主要目的在於規避**市場面對的系統性風險，至於通過套期保值獲取利潤，不是該類交易者主要的追逐目標。
2樓：
套期保值的一種。 我國現在可以用etf和股指**進行套期保值。 具體的手數要相等，方向相反。
3樓：沐凡廣笑笑
套期保值是規避****風險是股指**市場的基本功能之一。下面介紹一下它的定義和套期保值的型別。
一、套期保值的定義
廣義上的套期保值是指企業在一個或一個以上的工具上進行交易，預期全部或部分對衝其所面臨的**風險的方式。在該定義中，套期保值交易選取的工具是比較廣的，主要有**、期權、遠期、互換等衍生工具，以及其他可能的非衍生工具。利用股指**進行套期保值，是指投資者通過持有與其**市場頭寸相反的股指**合約，或將股指**合約作為其**市場未來要進行的交易的替代物，以期對衝**風險的方式。
投資者通過股指**套期保值，可以實現其**價值的保值，或者鎖定未來購買**的成本。
二、股指**套期保值種類
股指**套期保值的目的是迴避**波動風險，而**的變化無非是**和**兩種情形。與之對應，套期保值分為兩種：一種是用來回避******的風險，稱為賣出套期保值；另一種是用來回避未來******的風險，稱為**套期保值。
賣出套期保值是指套期保值者通過在股指**市場建立空頭頭寸，對衝其目前持有的或者未來將賣出**的****風險。賣出套期保值的操作主要適用於以下情形：一是持有**的投資者，擔心市場**會**，其持有**的市場價值有可能下降；二是已經按固定****未來交收**的投資者，擔心未來市場****。
**套期保值是指套期保值者通過在股指**市場建立多頭頭寸，對衝其未來將**的**的****風險。**套期保值的操作，主要適用於以下情形：第一，預計在未來要購買**，購買**尚未確定，擔心市場****，使其購入成本提高；第二，持有融券頭寸，擔心其未來****，使其還券成本上升。
股指**套期保值是什麼意思
4樓：會噴龍珠的小象
股指**套期保值是指以滬深300**指數為標的的**合約的套期保值行為。主要操作方法與商品**套期保值相同。即在**現貨與**兩個市場進行反向操作。
股指**套期保值按照操作方法不同，股指**套保可分為多頭套期保值和空頭套期保值。多頭套期保值：多指持有現金或即將將持有現金的投資者，預計****，為了控制交易成本而先**股指**，鎖定將來購入**的**水平。
在未來有現金投入**時，再將**頭寸平倉交易。空頭套期保值：是指已經持有**或者即將將持有**的投資者，******，為了防止**組合**風險，在**市場上賣出股指**的交易行為。
按照目標不同：股指**套保可分為積極套期保值和消極套期保值。積極套期保值：
通常是以收益最大化為目標，通過對**未來走勢預期，有選擇地通過股指**套期保值來規避市場系統性風險。在系統性風險來臨時，投資者採取積極的套期保值措施來規避**組合系統風險；當系統風險釋放後，在**市場上將**頭寸平倉交易，不進行對應反向現貨交易。消極套期保值：
目標是風險最小化，主要是在**市場和現貨市場進行數量相等、方向相反的操作。這種交易者主要目的在於規避**市場面對的系統性風險，至於通過套期保值獲取利潤，不是該類交易者主要的追逐目標。
股指**中套期保值指的是什麼意思
5樓：nice**達人網
套期保值是規避****風險是股指**市場的基本功能之一。下面介紹一下它的定義和套期保值的型別。
一、套期保值的定義
廣義上的套期保值是指企業在一個或一個以上的工具上進行交易，預期全部或部分對衝其所面臨的**風險的方式。在該定義中，套期保值交易選取的工具是比較廣的，主要有**、期權、遠期、互換等衍生工具，以及其他可能的非衍生工具。利用股指**進行套期保值，是指投資者通過持有與其**市場頭寸相反的股指**合約，或將股指**合約作為其**市場未來要進行的交易的替代物，以期對衝**風險的方式。
投資者通過股指**套期保值，可以實現其**價值的保值，或者鎖定未來購買**的成本。
二、股指**套期保值種類
股指**套期保值的目的是迴避**波動風險，而**的變化無非是**和**兩種情形。與之對應，套期保值分為兩種：一種是用來回避******的風險，稱為賣出套期保值；另一種是用來回避未來******的風險，稱為**套期保值。
賣出套期保值是指套期保值者通過在股指**市場建立空頭頭寸，對衝其目前持有的或者未來將賣出**的****風險。賣出套期保值的操作主要適用於以下情形：一是持有**的投資者，擔心市場**會**，其持有**的市場價值有可能下降；二是已經按固定****未來交收**的投資者，擔心未來市場****。
**套期保值是指套期保值者通過在股指**市場建立多頭頭寸，對衝其未來將**的**的****風險。**套期保值的操作，主要適用於以下情形：第一，預計在未來要購買**，購買**尚未確定，擔心市場****，使其購入成本提高；第二，持有融券頭寸，擔心其未來****，使其還券成本上升。
可否舉例解釋什麼是股指**對衝？
6樓：提高記憶
一.2023年，索羅斯的量子**大量拋售泰銖，**其他貨幣，泰國****，泰國**無法再維持聯絡匯率，經濟損失慘重。而該**卻大大獲利。
除了泰國，香港等以聯絡匯率為維持貨幣**的國家與地區都遭受對衝**的挑戰。港府把息率大幅調高，隔夜拆息達300%，更動用外匯儲備1200億港元大量購入港股。最後擊退炒家。
金融學上，對衝（hedge）指特意減低另一項投資的風險的投資。它是一種在減低商業風險的同時仍然能在投資中獲利的手法。一般對衝是同時進行兩筆**相關、方向相反、數量相當、盈虧相抵的交易。
**相關是指影響兩種商品****的市場供求關係存在同一性，供求關係若發生變化，同時會影響兩種商品的**，且**變化的方向大體一致。方向相反指兩筆交易的買賣方向相反，這樣無論**向什麼方向變化，總是一盈一虧。當然要做到盈虧相抵，兩筆交易的數量大小須根據各自**變動的幅度來確定，大體做到數量相當。
二.假如你在10元價位買了一支**，這**票未來有可能漲到15元，也有可能跌到7元。你對於收益的期望倒不是太高，更主要的是希望如果****也不要虧掉30%那麼多。
一種可能的方案是：你在****的同時**這支**的認沽期權，例如這裡的認沽期權可能是「在一個月後以9元****該**」的權利；如果到一個月以後股價低於9元，你仍然可以用9元的****，期權的發行者必須照單全收；當然如果股價高於9元，你就不會行使這個權利（到市場上賣個更高的**豈不更好）。由於給了你這種可選擇的權利，期權的發行者會向你收取一定的費用，這就是期權費。
原本你的**可能給你帶來50%的收益或者30%的損失。當你同時**執行價為9元的認沽期權以後，損益情況就發生了變化，可能的收益變成了：
（15元－10元－期權費）/10元
而可能的損失則變成了：
（10元－9元+期權費）/10元
潛在的收益和損失都變小了。通過**認沽期權，你付出了一部分潛在收益，換來了對風險的規避。
期權又稱為選擇權，指在未來一定時期可以選擇買賣的權利，是買方向賣方支付一定數量的金額（指權利金）後擁有的在未來一段時間內或未來某一特定日期以事先約定好的**（指履約**）向賣方購買或**一定數量的特定標的物的權利，但不負有必須買進或賣出的義務。
三.例如，2023年11月底開始,pvc現貨**開始**,節前備貨將逐步開啟,pvc消費企業預計這種趨勢將會持續,且未來亦有pvc消費計劃,由於廠房庫存空間有限,現在不宜大批採購,且大批採購佔用大批流動資金,不利於企業正常生產運營,而且倉儲費用也是一筆不小的開支,但是後期企業確需pvc原材料,到時候不得不**採購,提高企業生產成本,壓縮利潤。由於存在pvc**,企業可以在期市上進行**套保,鎖定成本。
具體操作步驟如下:2023年11月下旬,預期現貨**將**,且**市場亦呈現上揚走勢,該pvc消費企業於24日在**市場以6580元/噸的****300手v1205,此時現貨市場**為6450元/噸。
1個月以後,現貨市場**如期**至6600元/噸,若沒有**市場的操作,則企業生產成本將上升,但此時****亦**,企業在**現貨1500噸的同時,可以以相對**對**進行平倉。
**主要是以某種大宗產品如棉花、大豆、石油等及金融資產如**、債券，**指數等為標的標準化可交易合約。因此，這個標的物可以是某種商品（例如**、**、農產品），也可以是金融工具
股指期貨怎樣進行套期保值，如何利用股指期貨套期保值
您好 很高興為您解答這個問題 多頭套期保值 交易者先在 市場買進 以便在將來現貨市場買進時不至於因 而給自己造成經濟損失的一種 交易方式。因此又稱為 多頭保值 或 買空保值 空頭套期保值 又稱賣出套期保值，是指交易者先在 市場賣出 當現貨 時以 市場的盈利來彌補現貨市場的損失，從而達到保值的一種 交...
股指期貨是什麼，股指期貨具體是什麼意思啊？
股指 是 指數 的簡稱。英文簡稱是spif，也可稱為股價指數 期指，是指以股價指數為標的物的標準化 合約，雙方約定在未來的某個特定日期，可以按照事先確定的股價指數的大小，進行標的指數的買賣，到期後通過現金結算差價來進行交割。作為 交易的一種型別，股指 交易與普通商品 交易具有基本相同的特徵和流程。股...
股指期貨裡的補倉。平倉是什麼意思
補倉就你前面已經開過 了。比如你買了一手，然後你覺得股指還會在 就又買了一手。這個就叫補倉。如果你覺得 可能 就把你前面買的那一手賣出去了。就叫平倉。補倉是指投資者在已持有一定數量 且出現虧損的基礎上，又 該 平倉是指在 投資中為保持 持有量不變而進行的先買後賣或先賣後買的交易過程。不少的投資者都有...