1樓：廣發**網際網路營業部
交割是結算過程中，投資者與**商之間的資金結算。一般為了保證交割的順利，要求使用者的交易賬戶必須留存充足的保證金。交割分為實物交割和現金交割。
實物交割指**合約到期，將**合約標的物轉移的行為，實物交割一般是商品**交易所用的交易方式。現金交割是指到期未平倉**合約進行交割時，用結算**來計算未平倉合
2樓：保險解讀官
股指交割：就是根據你持有的**合約的「**」與當前現貨市場的實際「**」之間的價差，進行多退少補，相當於以交割那天的現貨 「**」平倉。股指**採用的是現金交割。
所謂現金交割，就是不需要交割一籃子**指數成分股，而是用到期日或第二天的現貨指數作為最後結算價，通過與該最後結算價進行盈虧結算來了結頭寸。
股指**合約到期的時候和其他**一樣，都需要進行交割。不過一般的商品**和國債**、外匯**等採用的是實物交割，而股指**和短期利率**等採用的是現金交割。
拓展資料：
交割結算價
股指**到期結算價國際上主要有單一價和平均價兩種確定規則。最早的股指**合約大多采用單一現貨**價作為交割價，容易產生「到期日效應」和「三巫效應」，發現這個問題之後有些市場將股指**的交割價改為最後交易日之後一日的特別開盤價，「三巫效應」沒有了，但「到期日效應」轉移到了第二天的開盤。
具體來說：(1)如果強調提高套利（套保）效率、減小期現貨偏離度、減小交割結算價與指數**或開盤價偏離度，則可能傾向於採用簡單**、特別開盤價作為交割結算價。（2）如果強調抗操縱性和避免到期日效應，則可能傾向於採用**前某段時間的平均價，該方式確定的交割結算價相對複雜，以增大操縱成本。
目前大部分股指**都採取平均價方式來確定交割結算價。
股指**交割制度
從事**交易的投資者，無論是多頭持倉，還是空頭持倉，如果在最後交易日前不進行反向平倉操作，則未平倉頭寸必須進行交割。交割制度是聯接現貨市場與**市場的重要橋樑，是保障****正常回歸併與現貨**收斂的一項重要制度保障。
3樓：匿名使用者
期指，是**指數**合約的倒序簡稱，在我國，現在是說滬深300**指數**合約。規範的簡稱最好用「股指**」。當精簡到只有兩個字時，就成了「期指」。
**合約一般存續期較短，不設立****指數，因而之前沒有形成「期指」的簡稱。
****指數**，也可稱為股價指數**、股指**，是指以股價指數為標的物的標準化**合約，雙方約定在未來的某個特定日期，可以按照事先確定的股價指數的大小，進行標的指數的買賣。作為**交易的一種型別，股指**交易與普通商品**交易具有基本相同的特徵和流程。
交割，是指辦理移交時雙方交代有關事項，結清手續；對於交易雙方來說，就是指一手交錢、一手交貨，銀貨兩訖，結清手續。
綜上，期指交割就是說滬深300**指數**合約在交割日進行交割的意思。
＝＝＝＝《中國金融**交易所結算細則》＝＝＝＝
第七章 交割結算
第六十八條 股指**合約採用現金交割方式。
股指**合約最後交易日收市後，交易所以交割結算價為基準，劃付持倉雙方的盈虧，了結所有未平倉合約。
第六十九條 股指**交割結算價為最後交易日標的指數最後2小時的算術平均價。計算結果保留至小數點後兩位。
交易所有權根據市場情況對股指**的交割結算價進行調整。
第七十條 股指**的交割手續費標準為交割金額的萬分之一，由交易所向結算會員收取，交易所有權對交割手續費標準進行調整。
＝＝＝＝股指**現金交割方式的內容＝＝＝＝＝
股指**交易採用現金交割方式。在現金交割方式下，每一未平倉合約將於到期日結算時得以自動平倉，即在合約到期日，空方無需交付**組合，多方也無需交付合約總價值的資金，只是根據交割結算價計算雙方的盈虧金額，通過將盈虧直接在盈利方和虧損方的保證金賬戶之間劃轉方式來了結交易。
由於交割結算價是根據當時的現貨**按某種約定的方式計算出來的，因而股指**的交割使股指****與現貨**在合約到期日趨合。
＝＝＝＝我國股指**合約中有關交割的內容＝＝＝＝＝
合約交割月份：交易當月起連續的二個月份，以及 3 、 6 、 9 、 12 月中二個連續的季月。
最後交易日：合約到期月份第三個星期五 。
最後交割日：同最後交易日 。
交割方式：現金交割 。
交割結算價：最後交易日滬深 300 指數最後 2 小時的算術平均價 。
交割手續費：20 元 / 手 。
4樓：易書科技
交割：是結算過程中，投資者與**商之間的資金結算。滬深兩市除b股外的上市交易**（a股、**、債券），都實行t+1交割制度。
t+1制度是指當日**的**不能在當日賣出，資金收付與**交割只能在成交日的下一個營業日進行，不能在當日從帳戶中提取現金。實物交割是指**合約到期時,交易雙方通過該**合約所載商品所有權的轉移,了結到期未平倉合約的過程。
5樓：九浩嵐
為了避免**操縱，股指**引入交割機制。也就是最後交易日，根據合約**價和滬深300指數最後兩個小時算術平均價差值進行現金交割。如果把**拉得很高，就可以做空股指，交割時自然是穩穩的利潤，所以交割機制是遏制股指操縱的有效方法。
國信**
6樓：匿名使用者
交割，就是用現貨交割！如果你不平倉，繼續持有！就會補交資金，獲得現貨！
7樓：匿名使用者
股指**與商品**一樣，每個合約都有交割日，到了這一天，所有該合約平倉結算。
中國的股指**交割日是合約交割月的第3個週五，如2023年11月合約（if0911）交割日是11月的第3個週五即11月20號。 滬深300期指每個月都有一個合約交割，而不是您說的3、6、9、12 但許多外盤期指只設立季末合約，故只有3、6、9、12四個月份有交割合約。
滬深300期指同時掛牌4個合約，分別是當月、下月、下季、下下季。如2023年11月11日，我們可以看到0911、0912、1003、1006四個合約，0911合約20日交割後，1001合約掛牌，保持四個合約同時交易。由於四個合約總有一個是當月合約，所以每個月都有合約進入交割。
期指交割是什麼意思
8樓：匿名使用者
期指，是**指數**合約的倒序簡稱，在我國，現在是說滬深300**指數**合約。規範的簡稱最好用「股指**」。當精簡到只有兩個字時，就成了「期指」。
**合約一般存續期較短，不設立****指數，因而之前沒有形成「期指」的簡稱。
****指數**，也可稱為股價指數**、股指**，是指以股價指數為標的物的標準化**合約，雙方約定在未來的某個特定日期，可以按照事先確定的股價指數的大小，進行標的指數的買賣。作為**交易的一種型別，股指**交易與普通商品**交易具有基本相同的特徵和流程。
交割，是指辦理移交時雙方交代有關事項，結清手續；對於交易雙方來說，就是指一手交錢、一手交貨，銀貨兩訖，結清手續。
綜上，期指交割就是說滬深300**指數**合約在交割日進行交割的意思。
＝＝＝＝《中國金融**交易所結算細則》＝＝＝＝
第七章 交割結算
第六十八條 股指**合約採用現金交割方式。
股指**合約最後交易日收市後，交易所以交割結算價為基準，劃付持倉雙方的盈虧，了結所有未平倉合約。
第六十九條 股指**交割結算價為最後交易日標的指數最後2小時的算術平均價。計算結果保留至小數點後兩位。
交易所有權根據市場情況對股指**的交割結算價進行調整。
第七十條 股指**的交割手續費標準為交割金額的萬分之一，由交易所向結算會員收取，交易所有權對交割手續費標準進行調整。
＝＝＝＝股指**現金交割方式的內容＝＝＝＝＝
股指**交易採用現金交割方式。在現金交割方式下，每一未平倉合約將於到期日結算時得以自動平倉，即在合約到期日，空方無需交付**組合，多方也無需交付合約總價值的資金，只是根據交割結算價計算雙方的盈虧金額，通過將盈虧直接在盈利方和虧損方的保證金賬戶之間劃轉方式來了結交易。
由於交割結算價是根據當時的現貨**按某種約定的方式計算出來的，因而股指**的交割使股指****與現貨**在合約到期日趨合。
＝＝＝＝我國股指**合約中有關交割的內容＝＝＝＝＝
合約交割月份：交易當月起連續的二個月份，以及 3 、 6 、 9 、 12 月中二個連續的季月。
最後交易日：合約到期月份第三個星期五 。
最後交割日：同最後交易日 。
交割方式：現金交割 。
交割結算價：最後交易日滬深 300 指數最後 2 小時的算術平均價 。
交割手續費：20 元 / 手 。
9樓：匯信
交易流程--交割
一、 實物交割的概念和作用
實物交割是指**合約到期時，交易雙方通過該**合約所載商品所有權的轉移，了結到期未平倉合約的過程。商品**交易一般採用實物交割制度。雖然最終進行實物交割的**合約的比例非常小，但正是這極少量的實物交割將**市場與現貨市場聯絡起來，為**市場功能的發揮提供了重要的前提條件。
在**市場上，實物交割是促使****和現貨**趨向一致的制度保證。當由於過分投機，發生****嚴重偏離現貨**時，交易者就會在**、現貨兩個市場間進行套利交易。當****過高而現貨**過低時，交易者在**市場上賣出**合約，在現貨市場上買進商品。
這樣，現貨需求增多，現貨**上升，**合約供給增多，****下降，期現價差縮小；當****過低而現貨**過高時，交易者在**市場上買進**合約，在現貨市場賣出商品。這樣，**需求增多，****上升，現貨供給增多，現貨**下降，使期現價差趨於正常。以上分析表明，通過實物交割，**、現貨兩個市場得以實現相互聯動，****最終與現貨**趨於一致，使**市場真正發揮**晴雨表的作用。
一些熟悉現貨流通渠道的套期保值者在實際操作中，根據現貨市場的有關資訊，直接在**市場上丟擲或購進現貨，獲取差價。這種期現套做的方法在一定程度上消除了種種非**因素所帶來的風險，客觀上起到了引導生產，保證利潤的作用。
二、 交割方式與交割結算價
（一） 交割方式
1、"集中性"交割：即所有到期合約在交割月份最後交易日過後一次性集中交割的交割方式。
2、"分散性"交割：即除了在交割月份的最後交易日過後所有到期合約全部配對交割外，在交割月第一交易日至最後交易日之間的規定時間也可進行交割的交割方式。
（二） 交割結算價
我國**合約的交割結算價通常為該合約交割配對日的結算價或為該**合約最後交易日的結算價。交割商品計價以交割結算價為基礎，再加上不同等級商品質量升貼水以及異地交割倉庫與基準交割倉庫的升貼水。
三、 實物交割程式
（一） 第一交割日
1. 買方申報意向。買方在第一交割日內，向交易所提交所需商品的意向書。內容包括品種、牌號、數量及指定交割倉庫名等。
2. 賣方交標準倉單。賣方在第一交割日內將已付清倉儲費用的有效標準倉單交交易所。
（二） 第二交割日
交易所分配標準倉單。交易所在第二交割日根據已有資源，按照「時間優先、數量取整、就近配對、統籌安排」的原則，向買方分配標準倉單。
不能用於下一**合約交割的標準倉單，交易所按所佔當月交割總量的比例向買方分攤。
（三） 第三交割日
1. 買方交款、取單。買方必須在第三交割日14:00前到交易所交付貨款並取得標準倉單。
2. 賣方收款。交易所在第三交割日16:00前將貨款付給賣方。
（四） 第
四、五交割日
賣方交增值稅專用發票。
標準倉單在交易所進行實物交割的，其流轉程式如下：
（一） 賣方投資者背書後交賣方經紀會員；
（二） 賣方會員背書後交至交易所；
（三） 交易所蓋章後交買方會員；
（四） 買方經紀會員背書後交買方投資者；
（五） 買方非經紀會員、買方投資者背書後至倉庫辦理有關手續；
（六） 倉庫或其**人蓋章後，買方非經紀會員、買方投資者方可提貨或轉讓。
四、 交割違約的處理
（一） 交割違約的認定
**合約的買賣雙方有下列行為之一的，構成交割違約：
1、 在規定交割期限內賣方未交付有效標準倉單的；
2、 在規定交割期限內買方未解付貨款的或解付不足的
a) 賣方交付的商品不符合規定標準的。
（二） 交割違約的處理
會員在**合約實物交割中發生違約行為，交易所應先代為履約。交易所可採用徵購和競賣的方式處理違約事宜，違約會員應負責承擔由此引起的損失和費用。交易所對違約會員還可處以支付違約金、賠償金等處罰。
新加坡a50股指期貨交割對中國股市有什麼影響
畢竟是外國的盤子，影響力有限，只能說 對它會有很大影響，它對 的影響很小。新加坡a50股指 對應國內的上證50股指 兩個市場存在一定聯動性，漲跌基本同步且一致，但是就單單的交割，這個一般情況是不會影響市場當前的 走勢的，除非發生極端的逼倉 所以一般情況下交割對市場的影響可以忽略 老外不能做咱的股指 ...
武漢白銀延期交割是什麼意思，國內的白銀TD遞延費
t d延期交割就是延長交易時間，過幾天後或第2天交割。遞延費為萬分之三，主要是看當日交割時賣出和買進的數量比，如果當日交割中賣的量大，買的量小，那麼所有買方付給賣方萬分之三的費用，如果當日交割中賣的量小，買的量大，那麼所有的賣方給買萬分之三的費用。計算方式是 遞延費 持倉量 當日結算價 延期費率 遞...
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股指 套期保值是指以滬深300 指數為標的的 合約的套期保值行為。主要操作方法與商品 套期保值相同。即在 現貨與 兩個市場進行反向操作。股指 套保基本原理 由於 指數 與 指數受到相同或者相近因素的影響，變動具有趨同性。並且隨著股指 交割日的臨近，兩者必將趨於一致。因此，理想的套期保值理論認為，只須...